可行性研究報告中的風險分析

可行性研究報告中的風險分析

　　可行性研究是確定建設項目前具有決定性意義的工作，是在投資決策之前，對擬建項目進行全面技術經濟分析的科學論證，在投資管理中，可行性研究是指對擬建項目有關的自然、社會、經濟、技術等進行調研、分析比較以及預測建成后的社會經濟效益。下面是云范文整理的可行性研究報告中的風險分析，希望能幫助到大家。

　　可行性研究的風險分析是在項目可研階段，從政策、經濟、技術、人文環境等方面預測影響項目可能產生變動的概率，采取定性和定量的分析方法，分析各風險因素發生的可能性及對項目可能產生的影響程度。不同內容項目存在不同的風險，應突出重點做好專項風險分析。

　　項目風險的主要分類

　　對于不同的項目可研報告論述的內容也不盡相同，涉及的風險也各有不同，在項目的各種隨機因素的作用下，項目往往難于實現預測效果，這些不同因素構成了風險的分類，不同項目的風險各有側重，常見的風險如下：

　　政策與社會風險

　　我國正處在深化市場體制改革階段，在項目建設和經營過程中新的經濟政策、規范、法規可能出臺，涉及的方面可能對項目的影響有利也可能不利。社會的風險也是客觀存在，它可能關系到社會一些領域和不同階層、不同行業利益，包括：社會的和諧、社會的風氣、人文環境都可能對項目產生影響，所以政策和社會風險對項目的影響是不能低估的。

　　市場風險

　　對于有產品的生產型項目，市場風險主要來自三個主要方面：一是項目可研報告中對市場需求的定性與定量分析與實際需求情況有較大偏差;二是可研報告對企業的經營成本和產品銷售價格的變化趨勢與實際情況有較大偏差，直接影響企業的經濟效益;三是對同行業的發展，對企業競爭能力的沖擊論證的不夠。

　　工藝技術風險

　　主要是指項目選定的生產工藝技術，是在只追求先進與可靠適用，而其風險產生往往在以下方面：一是按選定的工藝技術要求選擇的主要生產設備在產品生產的產量上、質量上是否真正的滿足生產需要;二是在操作、維護、保養需更換的.配件等方面是否會影響項目的正常運營;三是工藝技術、設備的操作對員工素質的要求也是不可忽視的風險因素，也必須加以預測分析。

　　經濟風險

　　項目經濟風險因素主要產生于以下三個方面，一是為追求項目有個較好的經濟效益，對一些數據預測的不夠準確，包括產品的銷售價格和經營成本，二是對外界因素影響項目經濟數據的變量預測的不準;三是投入與產出影子價格預測的不確定性缺少分析。

　　生態環境風險

　　根據國家環境保護法要求，生態環境風險主要指在可研階段對項目建設、運營階段排放的污染物對環境、自然資源等方面產生的負面影響程度是否預測分析準確，是否會影響項目的順利實施，是否會加大項目建設投資、影響項目的正常投產、增加運營成本等都是項目生態環境風險所在。

　　投資風險

　　項目的投資風險不僅指項目實施過程中產生的不可行性，帶來的投資損失的風險，同時也包括可研階段由于投資估算準確程度和實施階段各種因素變化給項目帶來的風險。

　　此外還有其他四個方面因素：

　　一是實施過程中工程方案的變動使工程量增加;

　　二是對項目建設過程中原材料價格、人工費的上漲預測的不準確，增加項目建設的投資;

　　三是在智能建筑行業中，有幾個帶有根本性的理論問題，大家較少觸及，也從來沒有認真地展開討論過。這些問題如果沒有討論清楚或者概念模糊的話，就有可能在實踐中被一些模糊的技術理念誤導，走彎路，甚至在人、財、物各方面造成浪費，影響行業的健康發展;

　　四是對涉及征地、拆遷方面可能遇到問題預計的不夠，上述這幾個方面因素是造成投資風險主要方面

　　融資風險

　　項目融資風險主要是指項目建設階段所需資金的籌措可能遇到的不利因素，例如自籌資金出現難度、申請政府扶持資金或銀行貸款額度發生變化、投資合作方出現變故等，構成項目的融資風險。

　　可研報告中的風險分析與對策

　　風險是不以人的意志為轉移并超越人們主觀意識的客觀存在，在項目的全壽命周期，風險無處不在、無時不有，但同時風險具有可變性和可預測性，在項目的實施過程中各種風險在質和量上將隨著項目的進展，主客觀條件不斷變化，有些風險完全可以得到控制，在可研階段對項目涉及的主要風險方面進行分析的目的是讓投資者認識和控制風險，在有限的時間和空間內改變風險存在和發生的條件，降低其發生的頻率，減少建設項目的損失。

　　其主要對策包括三個主要方面：一是對重點問題加強多方案比選;二是對有關項目主要風險提出專項課題進行分析研究;三是投資、成本構成、銷售價格等方面要有充分的風險余地，并在執行過程中實施有效的監控。

　　主要內容

　　1.全面深入地進行市場分析、預測。調查和預測擬建項目產品在國內、國際市場的供需情況和銷售價格；研究產品的目標市場，分析市場占有率；研究確定市場，主要是產品競爭對手和自身競爭力的優勢、劣勢，以及產品的營銷策略，并研究確定主要市場風險和風險程度。

　　2.對資源開發項目要深入研究確定資源的可利用量，資源的自然品質，資源的賦存條件和開發利用價值。

　　3.深入進行項目建設方案設計，包括：項目的建設規模與產品方案、工程選址、工藝技術方案和主要設備方案、主要原/輔助材料、環境影響問題、項目建成投產及生產經營的組織機構與人力資源配置、項目進度計劃、所需投資進行詳細估算、融資分析、財務分析、國民經濟評價、社會評價、項目不確定性分析、風險分析、綜合評價等等。

　　編制方式

　　可行性報告的編制一般由企業內部市場部或專業的市場研究公司撰寫，市場研究公司在數據采集、資料歸類、觀點提煉、報告撰寫方面具備獨特的專業優勢，行業內較為有實力的企業，擁有專業的報告撰寫團隊，完整的數據庫。

　　項目流程

　　接受客戶項目委托→組建項目小組→事前調查→編制項目研究計劃→簽訂合同或協議→正式介入調查→分析研究、優化和選擇方案→編制可行性分析報告

　　說明該項目的實現在技術上，經濟上和社會因素上的可行性，評述為合理地達到開發目標可供選擇的各種可能的實現方案，說明并論證所選定實施方案的理由。